(相關(guān)資料圖)
證券代碼：003019 證券簡(jiǎn)稱：宸展光電 宸展光電（廈門）股份有限公司
投資者關(guān)系活動(dòng)記錄表
編號(hào)：IR2022-011
| 投資者關(guān)系 活動(dòng)類別 | □ 特定對(duì)象調(diào)研 □ 分析師會(huì)議 □ 媒體采訪 □ 業(yè)績(jī)說(shuō)明會(huì) □ 新聞發(fā)布會(huì) □ 路演活動(dòng) □ 現(xiàn)場(chǎng)參觀 ? 其他 “進(jìn)門財(cái)經(jīng)”線上交流 |
| 參與單位名稱 | 申萬(wàn)宏源證券、東方財(cái)富證券、海通證券、交銀施羅德基金、信達(dá)澳亞基金等 22家機(jī)構(gòu)（排名不分先后） |
| 時(shí)間 | 2022年 10月 30日 16：00~17：00 |
| 地點(diǎn) | 公司會(huì)議室 |
| 上市公司接待人員姓名 | 董事會(huì)秘書李瀅雪、財(cái)務(wù)總監(jiān)徐可欣、投資者關(guān)系歸秋悅 |
| 投資者關(guān)系活動(dòng)主要內(nèi)容： 一、公司基本情況介紹： 公司是一家商用人機(jī)交互智能終端解決方案商，主要產(chǎn)品形態(tài)：智能交互產(chǎn)業(yè)電腦、智能交互顯示器等。經(jīng)過(guò)多年的積累和拓展，公司行業(yè)解決方案已覆蓋多個(gè)重要的應(yīng)用領(lǐng)域：包括零售、金融、工控、醫(yī)療、游戲博弈、智能健身，以及交通運(yùn)輸、快遞物流、遠(yuǎn)程辦公等等。 公司 2022年前三季度共計(jì)實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入 146,137.60萬(wàn)元，同比增長(zhǎng) 31.03%；實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn) 22,208.83萬(wàn)元，同比增長(zhǎng) 97.39%；扣非凈利潤(rùn) 2.24億，同比增長(zhǎng)128.05%。 其中，2022年第三季度，公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入 47,098.29萬(wàn)元，同比增長(zhǎng) 7.77% ；實(shí)現(xiàn)歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn) 8,499.79萬(wàn)元，同比增長(zhǎng) 78.56%，扣非凈利潤(rùn) 8,552萬(wàn)，同比增長(zhǎng) 101.56%，單季利潤(rùn)再創(chuàng)新高。 前三季度公司業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)的主要驅(qū)動(dòng)因素有以下方面： 1、公司持續(xù)加大研發(fā)投入和市場(chǎng)拓展力度，客戶基數(shù)不斷增大，新客戶、新項(xiàng)目增加， |
| 促進(jìn)業(yè)務(wù)持續(xù)增長(zhǎng)。 2、不斷提升供應(yīng)鏈管理及生產(chǎn)管理效能，提升產(chǎn)品毛利率。公司 2022年前三季度綜合毛利率為 28.08%，相較 2021年綜合毛利率 23.70%，上升 4.38%。 3、持續(xù)推進(jìn) Micro Touch自主品牌戰(zhàn)略，帶來(lái)新的利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)。同時(shí)，自主品牌具有直達(dá)終端客戶、可控性強(qiáng)、杠桿效應(yīng)好等特點(diǎn)，也進(jìn)一步增強(qiáng)了公司盈利能力。 4、原材料、物流價(jià)格回落，匯率變動(dòng)等因素對(duì)促進(jìn)公司利潤(rùn)水平提升帶來(lái)積極影響。 二、主要交流問(wèn)題： 1、公司以海外業(yè)務(wù)為主，請(qǐng)問(wèn)對(duì)海外需求形勢(shì)的研判？ 回復(fù)：公司 95%以上收入來(lái)自海外，從分布來(lái)看，一半以上來(lái)自美國(guó)市場(chǎng)，一部分是歐洲，還有一部分亞太市場(chǎng)。從目前整個(gè)市場(chǎng)需求來(lái)看，美國(guó)市場(chǎng)比較穩(wěn)定，歐洲市場(chǎng)因受戰(zhàn)爭(zhēng)和通脹的影響比較疲軟。公司目前在歐洲占比不高，所以對(duì)業(yè)績(jī)影響有限。公司出貨量與去年同比成長(zhǎng)，從訂單的情況來(lái)看，與去年有些變化，去年因?yàn)槿必浫绷锨闆r比較嚴(yán)重，導(dǎo)致客戶下的長(zhǎng)單較多，去年很多訂單其實(shí)在今年交付。但是從今年訂單情況看，有些客戶去庫(kù)存，訂單周期較短，以即時(shí)單為主。從訂單滾動(dòng)情況來(lái)看，因缺料情況緩解，長(zhǎng)單減少?，F(xiàn)在海外需求受疫情的影響慢慢消除，復(fù)工復(fù)產(chǎn)需求比較旺盛。至于歐洲市場(chǎng)，明年上半年之前可能不會(huì)馬上復(fù)蘇，我們持續(xù)密切關(guān)注。今年公司設(shè)立了歐洲子公司，繼續(xù)加強(qiáng)我們?cè)跉W洲市場(chǎng)拓展的力度和布局，不會(huì)放棄任何一個(gè)市場(chǎng)機(jī)會(huì)。 2、公司車載業(yè)務(wù)的布局以及已取得的進(jìn)展？ 回復(fù)：車載智能座艙是通過(guò)合資公司鴻通科技開(kāi)展，鴻通科技原本業(yè)務(wù)已經(jīng)比較成熟，從 2012年開(kāi)始就做車載業(yè)務(wù)，主要服務(wù)于境外知名的新能源車品牌客戶。今年我們合作以來(lái)，主要往兩個(gè)方向做改變，一個(gè)是境內(nèi)市場(chǎng)已經(jīng)取得了兩三家國(guó)內(nèi)新能源車頭部品牌客戶，預(yù)計(jì)明年量產(chǎn)，目前還有幾家在報(bào)價(jià)；另一個(gè)是產(chǎn)品線和解決方案，TPK擅長(zhǎng)觸控解決方案，TES擅長(zhǎng)系統(tǒng)總成方案，合資以后，公司的業(yè)務(wù)范圍進(jìn)一步延申。車載業(yè)務(wù)獨(dú)立運(yùn)營(yíng)的戰(zhàn)略規(guī)劃就是要抓住市場(chǎng)機(jī)遇做大、做強(qiáng)。今年是獨(dú)立運(yùn)營(yíng)的第一年，我們也會(huì)結(jié)合今年運(yùn)營(yíng)情況來(lái)推動(dòng)后續(xù)資本運(yùn)作的安排。 3、計(jì)提資產(chǎn)減值，詳細(xì)介紹一下？ 回復(fù)：我們?cè)?10月 28日發(fā)布了《關(guān)于計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的公告》，計(jì)提資產(chǎn)減值主要有兩大塊，一個(gè)是應(yīng)收賬款，公司于 7月 25日召開(kāi)董事會(huì)及監(jiān)事會(huì)審議通過(guò)了《關(guān)于會(huì)計(jì)估 |
| 計(jì)變更的議案》，由于海外客戶較優(yōu)質(zhì)，回收賬款表現(xiàn)不錯(cuò)，因此結(jié)合公司應(yīng)收賬款的構(gòu)成、回款期和實(shí)際壞賬損失比例，決定對(duì)應(yīng)收賬款計(jì)提準(zhǔn)備進(jìn)行調(diào)整，因應(yīng)收賬款回轉(zhuǎn)而產(chǎn)生利益 1,498.82萬(wàn)元；另一個(gè)是由于去年做了策略性備料，相應(yīng)存貨跌價(jià)損失提列增加所致，后續(xù)陸續(xù)出貨，該部分減值計(jì)提就會(huì)回轉(zhuǎn)；同時(shí)，這些備料大部分都為通用料，也可以用在其他客戶其他產(chǎn)品上進(jìn)行消耗。 4、醫(yī)療行業(yè)有軟件集成收入嗎？ 回復(fù)：我們提供給醫(yī)療行業(yè)客戶的產(chǎn)品主要是各種醫(yī)用的專用顯示器，產(chǎn)品本身雖然也需要進(jìn)行部分底層軟件開(kāi)發(fā)，但是體現(xiàn)在整個(gè)產(chǎn)品的價(jià)值中，不會(huì)以專門的軟件集成收入來(lái)體現(xiàn)。 5、鴻通目前有投資收益了嗎？ 回復(fù)：鴻通科技目前的投資比例為 10%，沒(méi)有認(rèn)列投資收益。 6、匯率波動(dòng)帶來(lái)的匯兌損益情況？以及對(duì)后續(xù)匯率變動(dòng)的應(yīng)對(duì)措施？ 回復(fù)：由于美元升值，1-9月產(chǎn)生匯兌收益大概五千萬(wàn)人民幣左右，未來(lái)匯率波動(dòng)取決于多方面的因素，目前無(wú)法單邊預(yù)測(cè)。公司將實(shí)時(shí)關(guān)注匯率變動(dòng)情況，利用包含遠(yuǎn)匯避險(xiǎn)、美元借款增減額度調(diào)整等方式，降低匯率波動(dòng)對(duì)公司的影響。 7、公司此前切入教育市場(chǎng)的并購(gòu)項(xiàng)目終止了，那目前在教育領(lǐng)域是否還有展開(kāi)布局？ 回復(fù)：龍星科技并不只是專注于教育市場(chǎng)，其主要是大尺寸產(chǎn)品，應(yīng)用在多個(gè)領(lǐng)域，遠(yuǎn)端會(huì)議、教育白板、數(shù)字標(biāo)牌等等。并購(gòu)項(xiàng)目終止主要是市場(chǎng)環(huán)境變化較大，標(biāo)的公司經(jīng)營(yíng)情況不及預(yù)期，但是我們與龍星科技之間持續(xù)保持業(yè)務(wù)合作，終止并購(gòu)項(xiàng)目不會(huì)影響公司的戰(zhàn)略規(guī)劃和業(yè)務(wù)布局。 8、十月起面板報(bào)價(jià)止跌反轉(zhuǎn)，對(duì)公司原材料采購(gòu)成本是否會(huì)產(chǎn)生影響？ 回復(fù)：目前各個(gè)面板廠都有產(chǎn)能利用率很低的情況，價(jià)格可能持續(xù)在低位，另外我們通過(guò)經(jīng)銷商的議價(jià)會(huì)取得較好的價(jià)格，再加上之前較多標(biāo)品的備料，所以對(duì)公司原材料采購(gòu)成本沒(méi)有影響。 9、公司今年毛利率和凈利率提升明顯的主要影響因素？ 回復(fù)：主要影響因素可以分兩個(gè)維度看： 一是公司內(nèi)部管理因素：從去年開(kāi)始我們較大力度優(yōu)化供應(yīng)鏈管理，包括供應(yīng)商及原材料采購(gòu)策略，降低了成本；另外提升生產(chǎn)效能，隨著公司營(yíng)收規(guī)模增大，平均產(chǎn)品成本會(huì)降 |
| 低。 二是外部因素：一方面，原材料價(jià)格回落和物流成本降低，有利于降低公司運(yùn)營(yíng)成本，提高利潤(rùn)水平；其次是匯率因素，我們主要是美元結(jié)算，人民幣貶值對(duì)公司利潤(rùn)也有積極的貢獻(xiàn)。 10、公司目前主要的業(yè)務(wù)還是面向 B端客戶，需求端的疲軟是否在 B端領(lǐng)域相對(duì)好一些？訂單量是否存在周期性影響？ 回復(fù)：我們目前都是 B端客戶，從需求端來(lái)看與 C端領(lǐng)域比起來(lái)好很多，現(xiàn)在消費(fèi)電子受影響較大，但是我們更多的是做商用 B端客戶，相對(duì)來(lái)說(shuō)更加剛需。訂單的這個(gè)周期性的這個(gè)問(wèn)題，主要是取決于下游的終端應(yīng)用行業(yè)的周期性。我們的行業(yè)分布較分散，以零售、工控、金融為主，沒(méi)有明顯的周期性，比較均衡。 11、公司今年業(yè)績(jī)預(yù)期及 2023年趨勢(shì)指引？ 回復(fù)：我們現(xiàn)在全年業(yè)績(jī)相對(duì)比較明確了，年初定的目標(biāo) 30%~50%的成長(zhǎng)，從現(xiàn)在來(lái)看，有望遠(yuǎn)超預(yù)期。我們 2023年的年度預(yù)算也還沒(méi)有完成，目前處于預(yù)算編制階段，具體數(shù)據(jù)還無(wú)法告知。不過(guò)從目前新項(xiàng)目的開(kāi)案情況來(lái)看，明年整體需求還是有望保持向上的趨勢(shì)，但是不排除受原材料價(jià)格、匯率變動(dòng)趨勢(shì)等不確定因素的影響。 注：調(diào)研過(guò)程中，公司嚴(yán)格遵照《信息披露管理制度》等規(guī)定，未出現(xiàn)未公開(kāi)重大信息泄露等情況。 | |
| 附件清單（如有） | 無(wú) |
| 日期 | 2022年 10月 30日 |
關(guān)鍵詞： 同比增長(zhǎng) 投資者關(guān)系 應(yīng)收賬款
